中裕铁信：报告期内派生分立背景及影响

公开摘要

交易所要求发行人说明：（1）派生分立的具体背景，结合防水材料、声屏障产品历史发展及经营业绩贡献，测算子公司分立对财务指标的影响并说明合理性；（2）分立后业务、资产、人员、技术划分，是否存在混同，客户与供应商及采购销售渠道是否变化，是否导致主营业务重大变化并影响持续经营；（3）防水材料等分立主体产品与发行人止水带等产品异同，止水带是否属于防水材料，分立前止水带经营主体及未纳入防水公司的原因，分立后主体与发行人核心技术、专利、设备、研发人员是否共通共用，环保公司、防水公司业务是否为发行人业务必备环节，是否存在重大不利同业竞争或潜在同业竞争，相关解决和防范措施是否有效可行；（4）分立后环保公司、防水公司与发行人较多关联交易的原因、合理性、公允性，是否代垫成本费用，分立是否对业务独立性产生重大不利影响。